Linie de credit

Cui i se potrivește o linie de credit

O linie de credit nu e un împrumut pe care îl iei o dată și îl rambursezi în rate. E un plafon pe care îl ai la dispoziție și din care tragi doar când ai nevoie. Plătești dobândă exclusiv pentru suma trasă efectiv, pentru zilele în care a fost trasă.

Diferența contează mai mult decât pare. O firmă care are nevoie de 300.000 de lei de patru ori pe an, câte trei săptămâni de fiecare dată, plătește la o linie de credit dobânda pentru 84 de zile. La un credit clasic de aceeași valoare, ar plăti dobândă 365 de zile pe an pentru bani care stau în cont.

Situațiile în care e instrumentul potrivit

• Sezonalitate. Firmele de construcții, agricultură, turism și comerț au luni în care cheltuiesc și luni în care încasează, iar cele două nu se suprapun.
• Termene de plată asimetrice. Plătești furnizorii la 15 zile și încasezi la 60. Diferența de 45 de zile e capital de lucru pe care trebuie să-l acoperi din altă parte.
• Achiziții de stoc la oportunitate. Un furnizor oferă o reducere pentru plata imediată. Reducerea e mai mare decât dobânda pentru zilele în care ții banii trași.
• Tampon pentru cheltuieli neprevăzute. Un utilaj se strică, o comandă mare cere avans. Plafonul e acolo, dar nu costă nimic până nu-l atingi.

Cum funcționează, pas cu pas

1. Stabilim plafonul. Suma maximă se determină în analiză, din cifra de afaceri, din situația financiară și din valoarea garanției propuse.
2. Semnezi contractul și se constituie garanția. Plafonul devine disponibil.
3. Tragi când ai nevoie. Parțial sau integral, o dată sau de mai multe ori.
4. Rambursezi și tragi din nou. Suma rambursată redevine disponibilă până la finalul contractului.
5. La aniversare, discutăm prelungirea. Perioada se poate extinde, iar dobânda se poate renegocia.

Cât costă și cum se calculează

Costul unei linii de credit are două componente, și merită înțelese separat pentru că se comportă diferit:

• Dobânda — se aplică doar sumei trase, pentru perioada în care e trasă. Dacă plafonul e 500.000 de lei și ai tras 80.000 timp de zece zile, dobânda se calculează pe 80.000 de lei și pe zece zile.
• Comisioanele de administrare — se raportează la plafonul aprobat, nu la suma trasă.

La DigiCredit, dobânda e fixă pe toată perioada contractului sau negociabilă anual, la aniversare. Nu e legată de ROBOR.

De ce contează că nu e legată de ROBOR

O dobândă variabilă se scrie ca „ROBOR la 3 luni + marjă”. Când indicele urcă, rata ta urcă, fără ca nimic din firma ta să se fi schimbat. O dobândă fixă mută acest risc de la tine la creditor: știi de la semnare cât te costă finanțarea până la final, iar bugetul pe anul următor se poate face cu o cifră, nu cu o plajă.

Când nu ți se potrivește o linie de credit

Nu orice nevoie de bani e o nevoie de linie de credit. Cazurile în care îți recomandăm altceva, chiar dacă înseamnă un produs mai mic pentru noi:

• Ai nevoie de bani o singură dată, pentru un scop precis, cu o încasare previzibilă la capăt. Atunci un credit punte e mai ieftin: plătești pentru o perioadă scurtă, nu întreții un plafon un an.
• Banii tăi sunt deja blocați în facturi emise, cu scadență la 60–90 de zile. Nu ai nevoie de credit nou, ai nevoie să încasezi mai devreme ce ai facturat deja — adică factoring.
• Ai bilete la ordin sau CEC-uri cu scadență în viitor. Scontarea le transformă în lichidități fără să-ți încarce firma cu un credit suplimentar.
• Partenerul îți cere o garanție de plată, nu bani. O scrisoare de garanție e un credit non-cash: costă un comision, nu o dobândă pe o sumă trasă.
• Nu ai o garanție imobiliară de propus. Linia de credit se acordă cu garanție imobiliară. Fără ea, discuția se mută pe produsele bazate pe creanțe.

Linie de credit la un IFN sau la bancă

Ambele variante sunt legitime, și alegerea depinde de ce ai și de cât timp ai.

Am scris pe larg despre cât costă o linie de credit și cum compari corect două oferte, și despre cum alegi între IFN și bancă, pe criterii.

Dacă ai timp să aștepți și îndeplinești criteriile bancare, banca e de obicei mai ieftină. Un IFN are sens când viteza de răspuns valorează mai mult decât diferența de cost — o comandă care se pierde, un discount de furnizor care expiră, un termen contractual care nu se amână.

DIGI CREDIT I.F.N. S.A. e înregistrată în Registrul General al Băncii Naționale a României sub nr. RG–PJR–41–110378. Finanțăm exclusiv persoane juridice.

Mai multe ghiduri despre finanțarea firmelor, în Resurse.